भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (SEBI) ने उद्योगपति अनिल अंबानी को पांच साल के लिए प्रतिभूति बाजार से प्रतिबंधित किया और रिलायंस होम फाइनेंस लिमिटेड के फंड को डायवर्ट करने के लिए 25 करोड़ रुपये का भारी जुर्माना लगाया।
SEBI ने रिलायंस होम फाइनेंस लिमिटेड और इससे जुड़ी कुछ संस्थाओं और पूर्व अधिकारियों को भी पांच साल के लिए पूंजी बाजार से प्रतिबंधित किया। कुल मिलाकर 27 संस्थाओं पर जुर्माना लगाया गया। जुर्माने की राशि आदेश प्राप्त होने की तारीख से 45 दिनों के भीतर जमा करनी होगी।
अनिल अंबानी को 5 साल के लिए किसी भी सूचीबद्ध कंपनी किसी भी सूचीबद्ध कंपनी की होल्डिंग/सहयोगी कंपनी या SEBI के साथ रजिस्टर्ड किसी भी मध्यस्थ में निदेशक या प्रमुख प्रबंधकीय कार्मिक के रूप में प्रतिभूति बाजार से जुड़े रहने पर रोक लगा दी गई।
SEBI ने पाया कि वित्त वर्ष 18-19 के दौरान, RHFL ने कई बड़े जीपीसी (जनरल पर्पस कैपिटल वर्किंग) ऋणों को स्वीकृत और वितरित किया, जिनमें से प्रत्येक सैकड़ों करोड़ रुपये का था, जो कई हज़ार करोड़ रुपये तक था, जो बेहद कमज़ोर वित्तीय स्थिति वाले अज्ञात उधारकर्ताओं को दिया गया था। वितरित किए गए ऋणों की मात्रा की तुलना में इन उधारकर्ताओं के पास ऋणात्मक या नगण्य शुद्ध संपत्ति, लाभ, संपत्ति, नकदी प्रवाह था।
इन जीपीसी ऋणों को स्वीकृत करते समय कई मामलों में RHFL फिर से बेवजह बार-बार और व्यापक रूप से मानक ऋण परिश्रम और प्रक्रियाओं से विचलित हो रहा था। कवर किए गए सभी जीपीसी ऋण उधारकर्ता और जिन संस्थाओं को वे फंड ट्रांसफर या अग्रेषित करते दिखाई दिए, वे सभी किसी न किसी रूप में प्रमोटर-समूह से जुड़े थे। इसके बाद RHFL को कुछ प्रमोटर-समूह कंपनियों से GPCL के कुछ हिस्से के लिए कुछ पोस्ट फैक्टो गारंटी भी मिली, जिससे कनेक्शन और भी उजागर हुआ।
SEBI ने पाया कि यह RHFL से प्रमोटर-लिंक्ड संस्थाओं को फंड डायवर्ट करने की योजना थी।
SEBI के पूर्णकालिक सदस्य अनंत नारायण जी द्वारा दिए गए निर्णय में दर्ज किया गया:
"संभावना की प्रबलता के आधार पर अन्यथा बेवजह भयानक निर्णयों और घटनाओं की उपरोक्त श्रृंखला के लिए एकमात्र तर्कसंगत व्याख्या यह है कि यह सब सभी नोटिसकर्ताओं द्वारा RHFL से प्रमोटर से जुड़ी संस्थाओं में धन हस्तांतरित करने के लिए की गई विस्तृत और नापाक योजना का हिस्सा था, जबकि निवेशक जनता के लिए उनकी चालाकी के वित्तीय निहितार्थों को छिपाया गया। RHFL से कई हज़ार करोड़ रुपये निकालने के उनके घिनौने उपकरण के परिणामस्वरूप, जो कंपनी की लगभग आधी संपत्ति के बराबर है, कंपनी अंततः ध्वस्त हो गई, जिससे इसके निवेशकों और पारिस्थितिकी तंत्र को भारी नुकसान हुआ।"
बाजार नियामक ने पाया कि अनिल डी अंबानी की रिलायंस एडीएजी के मामलों में महत्वपूर्ण भूमिका थी और विशेष रूप से उन कंपनियों के संबंध में जो RHFL के धन को हस्तांतरित करने की धोखाधड़ी योजना का हिस्सा हैं। इसने कहा कि संभावनाओं की प्रबलता के आधार पर यह माना जा सकता है कि "धोखाधड़ी योजना के पीछे का मास्टरमाइंड" एडीएजी का अध्यक्ष - अनिल अंबानी है।
आगे कहा गया,
"अब यह भी स्पष्ट है कि जीपीसी ऋण के रूप में संरचित धनराशि का हस्तांतरण प्रत्यक्ष या अप्रत्यक्ष रूप से उन संस्थाओं को किया गया था, जो रिलायंस एडीए ग्रुप से संबंधित थीं। जिस अचानक और पूरी तरह से अनियमित तरीके से 'ऋण' वितरित किए गए, सीनियर अधिकारियों द्वारा ऐसी संस्थाओं को ऋण वितरित करने के लिए प्रचार करने के साक्ष्य, बकाया राशि वसूलने में पूरी तरह से रुचि न लेना और ऐसे 'ऋणों' को मंजूरी देने में अनिल अंबानी की खुद की संलिप्तता, ये सभी बातें किसी न किसी तरह से धन हस्तांतरित करने की उनकी तीव्र इच्छा की ओर इशारा करती हैं। इसके साथ ही इन कंपनियों (ऋणदाता और उधारकर्ता दोनों) के स्वामित्व और प्रबंधन पैटर्न से यह निष्कर्ष निकलता है कि 'ऋण' इन कंपनियों को निधि हस्तांतरण के माध्यम से नोटिसी नंबर 2 के प्रत्यक्ष या अप्रत्यक्ष लाभ से प्रेरित थे।"
SEBI ने कहा कि अंतर-कॉर्पोरेट लोन या संबंधित पक्ष लेनदेन (प्रकटीकरण और कानून के अनुपालन के अधीन) भी अवैध या संदिग्ध नहीं हैं, इस मामले के तथ्य और परिस्थितियां स्पष्ट रूप से संकेत देती हैं कि चूक सार्वजनिक सूचीबद्ध कंपनी से रिलायंस एडीए ग्रुप से जुड़ी अज्ञात और वित्तीय रूप से कमजोर निजी कंपनियों में धन स्थानांतरित करने के लिए एक विस्तृत और समन्वित डिजाइन की परिणति है।
SEBI ने कहा,
"इस मामले के तथ्य विशेष रूप से परेशान करने वाले हैं, क्योंकि यह बड़ी सूचीबद्ध कंपनी में शासन के पूर्ण विघटन को दर्शाता है, जो स्पष्ट रूप से कंपनी के कृपालु केएमपी द्वारा सहायता प्राप्त प्रमोटर के इशारे पर और/या उसके इशारे पर किया गया। कंपनी जो NHB और बाद में RBI (HFC के रूप में) और साथ ही SEBI (सूचीबद्ध कंपनी के रूप में) द्वारा निर्धारित नियामक ढांचे के अधीन थी, वह शासन के उच्च मानकों को बनाए रखने की आवश्यकता के बारे में परवाह नहीं करती थी। यह भी अजीब मामला है, जहां कंपनी के प्रबंधन ने अपने ही बोर्ड के आदेश की बेशर्मी से अवहेलना की है, जिसने GPCL के उधार के बारे में चिंता जताई और कंपनी प्रबंधन से कानून का अनुपालन सुनिश्चित करने के लिए कहा था।"